نگاه ویژه بلک راک به توکنایز دارایی‌های دنیای واقعی

سال 2024 به‌عنوان سال موفقیت‌آمیزی برای توکن سازی دارایی‌های دنیای واقعی درنظر گرفته می‌شود. این سال نویدبخش ایجاد تغییرات بی‌سابقه در نحوه تعامل ما با دارایی‌های ملموس در حوزه دیجیتال است. بلک راک (Black Rock) یکی از بزرگترین شرکت‌های سرمایه‌گذاری و مدیریت دارایی جهان، در حال آماده شدن برای ورود جدیدی‌تر به بازار توکنایز دارایی‌های دنیای واقعی (RWA) است. چنین حرکتی توسط یک غول دنیای مالی می‌تواند سرعت پذیرش و اعتماد ما به توکن سازی دارایی‌ها را تسریع کند. شایعات حاکی از آن است که BlackRock قصد دارد صدها میلیون دلار را به پروژه‌های رمزنگاری RWA تزریق کند تا از همین ابتدا نام خود را به عنوان رهبر بلامنازع این بازار  بر سر زبان‌ها بی‌اندازد! علاوه بر این، دونالد ترامپ رئیس جمهور پیشین آمریکا هم با پست اخیر خود خبرساز شده و گفته آمریکا باید پشت سر یک رهبر ارزهای دیجیتال متحد شود. این بیانیه در بحبوحه یک چشم‌انداز سیاسی متلاطم بیان شد که در آن ترامپ خواستار یک همبستگی ملی است.

افزایش توکن سازی در سرمایه گذاری املاک و مستغلات

به زودی شرکت Brickmark Group قرار است توکن DN Dynasty Global را برای پرداخت در پروژه‌های املاک و مستغلات استفاده کند. این ابتکار روند رو به رشد پذیرش رمزارزها در معاملات املاک و مستغلات را به نمایش می‌گذارد که نشان دهنده کاربرد گسترده‌تر آنهاست.

احتمالاً از خود می پرسید: “این اتفاق چگونه در عمل کار می‌کند؟ از نظر تئوری فوق‌العاده به نظر می‌رسد.” برای لحظه‌ای تصور کنید صاحب یک برج اداری در مرکز شهر هستید. این علاوه بر داشتن دارایی ارزشمند، تعهدی اساسی است. شاید بخواهید مقداری از سهام برج را بدون فروش کامل، آزاد کنید. اینجاست که توکن سازی املاک و مستغلات مفید واقع می‌شود.

مثلاً هزار توکن وجود دارد که ارزش هر یک معادل یک هزارم دارایی است. سپس می‌توانید از یک بازار دیجیتال برای فروش برخی توکن‌ها استفاده کنید. علاوه بر این، ممکن است بخشی از یک ساختمان توسط سرمایه‌گذاران بدون پرداخت مبلغ قابل توجهی برای خرید کل سازه خریداری شود. به همین دلیل است که توکن سازی املاک و مستغلات به دموکراتیزه شدن بخش املاک کمک شایانی می‌کند.

یک خانه 87 متر مربعی و 4 خوابه در بنیمامت، والنسیا را در نظر بگیرید که حدود 99000 یورو ارزش دارد. توکن ورودی یا حداقل سرمایه‌گذاری 100 یورو است و در کل 994 توکن توزیع شده است. بنابراین سرمایه‌گذاران می‌توانند از بین 994 “تکه”، بخشی از ملک را انتخاب کنند. سود سالانه این سهام بر اساس پیشبینی شرکت 11.05درصد است.

نمونه دیگر پروژه‌ای در ایالات متحده است که تلاش می‌کند با فروش 100 میلیون توکن به قیمت یک دلار برای یک ساختمان مسکونی 24 طبقه 374 واحدی در مرکز شهر سن خوزه، 100 میلیون دلار به دست آورد. Alterra Worldwide شرکتی است که این ابتکار را توسعه می‌دهد. 

تبدیل دارایی های واقعی به توکن در بلاکچین

فناوری بلاکچین با تبدیل دارایی‌های واقعی به توکن دیجیتال، تجارت و مدیریت آنها را تسهیل می‌کند. در اپیزود این هفته Yahoo Finance Future Focus، برایان مک‌گلینون، رشد غریب النتظاری را در بازار توکن سازی دارایی‌های دنیای واقعی پیشبینی کرد که این شامل اوراق قرضه دولتی، املاک و مستغلات در بلاکچین می‌شود. براساس این گزارش، پیش‌بینی می‌شود ارزش کل بازار توکن سازی دارایی‌های در دنیای واقعی تا پایان سال 2030 به عدد 10 الی 15 تریلیون دلار برسد. برایان بر مزایای توکنیزاسیون، از جمله افزایش دسترسی و نقدینگی برای محصولات مالی، املاک و مستغلات، و هنر، همراه با بهبود شفافیت و امنیت از طریق ویژگی‌های بلاکچین تاکید کرد.

توکن‌سازی روشی برای مقرون‌به‌صرفه‌تر کردن مالکیت خانه

رویای داشتن خانه، سنگ بنای رویای آمریکایی است که نمادی از ثبات، امنیت، پیشرفت و موفقیت است. با این حال، برای هزاره‌های جوان و نسل Z، این آرزو به گونه‌ای تکامل یافته که مانند یک فانتزی دست نیافتنی شده است و تحت الشعاع واقعیت تلخ هزینه‌های گزاف و یک سیستم هزارتوی مملو از شیوه‌های غیرشفاف قرار گرفته است. اما، راه حل در جنبش web3 نهفته است! حذف واسطه‌هایی مانند دلال‌ها باعث کاهش هزینه‌های سربار و در نتیجه کاهش کارمزد معاملاتی می‌شود. علاوه بر این، با استفاده از فناوری بلاکچین، تراکنش‌ها شفاف‌تر، ایمن‌تر و کارآمدتر می‌شوند و خطر تقلب را به حداقل می‌رسانند و اعتماد بین خریداران و فروشندگان را افزایش می‌دهند.

توکن‌سازی با حذف واسطه‌هایی مانند کارگزاران، خرید ملک را شفاف‌ و ایمن کرده و هزینه‌های سربار را کاهش می‌دهد. همچنین با فراهم شدن مالکیت کسری املاک، افراد بیشتری را قادر می سازد در املاک و مستغلات با سرمایه اولیه کمتر سرمایه گذاری کنند.

چرا BlackRock به توکن سازی دارایی ها چشم دوخته است؟

بلک راک، بزرگترین شرکت مدیریت دارایی جهان، در نظر دارد سرمایه گذاری خود را در دارایی های واقعی (RWAs)، از جمله املاک و کالاهای توکن شده افزایش دهد. لری فینک، مدیرعامل بلک راک، درخصوص علاقه این شرکت به توکن‌سازی به بلومبرگ گفت: 

«ما معتقدیم گام بعدی رو به جلو برای بلک راک، توکن‌سازی دارایی‌های مالی خواهد بود.»

لازم به ذکر است، بلک راک از این رویکرد حمایت کرده و صندوق Onchain خود را در ماه گذشته با بیش از 5 میلیون دلار به Ondo Finance ارسال کرده است.